La capacidad de compra de carne por parte del salario mínimo vital y móvil de los argentinos se encuentra en un “piso” histórico, lo que no representa una buena noticia porque más del 70% de la oferta de carne bovina se destina al mercado interno.
En cuanto a la demanda externa, China –que representa el principal destino de las exportaciones argentinas– está disminuyendo su ritmo de compra de carne vacuna y se espera que en 2024 importe un volumen inferior al de 2023.
“En un escenario sin cupos ni restricciones a la exportación de carne, existe la posibilidad de incrementar las ventas externas del producto en EE.UU., Israel y mercados de Medio Oriente, el sudeste asiático y otros destinos a los que dejamos de exportar en los últimos años, pero para eso es necesario implementar políticas comerciales que, en caso de resultar exitosas, tardarán tiempo y trabajo en consolidarse”, remarcó Tomás de Coulon del Área de Ganadería de CREA.
A diferencia de los commodities, que cuentan con demanda permanente en diferentes mercados del mundo, la carne vacuna es un producto con acceso restringido en la mayor parte de las naciones, las cuales suelen aplicar cupos y aranceles con el propósito de proteger a sus propios sectores ganaderos.
En función de la matriz comercial del negocio cárnico argentino, el mercado interno sigue teniendo un peso preponderante en la formación de los precios de la hacienda, lo que se evidencia al analizar la correlación entre el precio minorista de la carne vacuna con el del novillito.
Si bien otros factores –como las exportaciones y la competencia de carnes alternativas– tienen incidencia en la formación de los precios de la hacienda, la variable crucial sigue siendo la capacidad de compra del consumidor argentino.
Los precios de las diferentes categorías ganaderas mostraron una importante recuperación en las últimas semanas y, si bien no están en los valores máximos históricos, son similares a los registrados en el primer bimestre de 2011 (período de recuperación de stock posterior a la liquidación del 2009) y de 2016 (periodo de cambio de gobierno nacional).
“La estacionalidad indica que el próximo ajuste de precios de la hacienda debería darse en febrero o marzo del año que viene, aunque, debido a las condiciones presentes en la demanda, no observamos una coyuntura que permita anticipar un nuevo máximo histórico de precios”, proyectó Lara Botham de la Comisión de Ganadería de CREA.
El equipo técnico modelizó diferentes escenarios para 2024 con faenas de 11, 12 y 13 millones de cabezas y exportaciones por 941.000 toneladas res con hueso (escenario de continuidad) y 1.064.000 toneladas res con hueso (escenario optimista con adecuada gestión comercial y óptima competitividad externa).
Al respecto, con una proyección de faena del orden de 12 millones de cabezas vacunas y exportaciones por más de 940.000 toneladas res con hueso, el consumo interno estimado per cápita quedaría por debajo de los 39 kilogramos res con hueso, lo que implica que las carnes alternativas tendrían –con ese supuesto– un rol más relevante para cubrir la demanda de proteínas animales en la mesa de los argentinos.
“El sistema ganadero está exportando muchos más animales de los que ingresan y eso tiene un costo en términos de productividad. Si observamos la dinámica reciente de los ciclos ganaderos, es factible anticipar que iríamos hacia un proceso de recomposición de stocks que tenderá a reducir la oferta disponible de hacienda”, expresó José Lizzi, líder de la Comisión de Ganadería de CREA.
“Si en 2024 se mantiene una faena elevada o bien se incrementa el volumen exportado, eso se hará –tal como sucedió en 2023– a costa del stock vacuno”, resumió.
